TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

Bu analizimizde TCELL hissesini teknik analiz yöntemleri kullanarak inceleyeceğiz, BIST 100 ile karşılaştırıp nasıl bir performans gösterdiğine bakacağız ve aralarındaki oranı kullanarak ileride nasıl bir performans gösterebileceğine dair ip uçları yakalamaya çalışacağız.

Bu analizimizde TCELL hissesini teknik analiz yöntemleri kullanarak inceleyeceğiz, BIST 100 ile karşılaştırıp nasıl bir performans gösterdiğine bakacağız ve aralarındaki oranı kullanarak ileride nasıl bir performans gösterebileceğine dair ip uçları yakalamaya çalışacağız.

 

Teknik Analiz

 

TCELL 2008 yılından başlayan uzun vadeli ve varyansı büyük bir yükseliş kanalı içerisinde, kanalın üst seviyelerine yakın hareket ediyor. 21 ve 22 Ocak tarihlerinde bu kanalın üst seviyesini iki kez test ettikten sonra satış baskısı ile karşılaşmış ve 13,90 seviyesine kadar geri çekilmiş.

Kısa-orta vadede kritik bir seviye olan 50 günlük hareketli ortalamanın (14,32) üzerinde bir açılış gerçekleştirdi. Bu seviye üzerinde tutunma devam ederse 14,80 seviyesine doğru bir yükseliş görülebilir. Bu seviyenin de üzerindeki hareketlerde ise uzun vadeli yükseliş kanalının üst seviyesi olan 15,65 direnci gündeme gelebilir.

50 günlük ortalamanın üzerinde tutunma gerçekleşmez ise aşağıda 13,80 desteğine doğru geri çekilme görülebilir. Bu seviyenin de kırılması durumunda 100 günlük hareketli ortalama(13,48) gündeme gelebilir.

Uzun vadede ise yükseliş kanalının üst seviyesi (an itibariyle 15,65 seviyesinde) yukarı yönlü kırılmadığı sürece yaşanacak yükselişler sınırlı kalabilir. Ancak bu seviyenin üzerinde alış baskıları artabilir.

 

58195-tcell1 TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

58196-tcell2 TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

 

Performans

 

Aşağıda 1 yıllık ve 5 yıllık dönem TCELL ve BIST 100’ün 100 sayısı baz alınarak normalize edilmiş grafiğini görebilirsiniz. Örneğin bu grafikteki 130 seviyesi %30’luk bir artışı gösteriyor.

 

Grafiklerde görüldüğü üzere hem 1 yıllık dönemde hem de 5 yıllık dönemde TCELL’in BIST 100’le paralel ancak daha düşüş bir performans gösterdiği söylenebilir.

İlginç bir ayrıntı olarak geçen sene yaz aylarında BIST 100’de yaşanan düşüşlerden kısa bir süre sonra TCELL’de düşüş görüldüğü, Aralıktan sonraki iki büyük düşüş hareketinde de TCELL’de yaşanan sert düşüşün ardından kısa bir süre sonra BIST 100’de aynı hareketin yaşandığını gözlemledik. Bu durum devam ederse aralarındaki yüksek korelasyonu da hesaba katarsak birbirlerine öncü gösterge olarak takip edilebilir.

 

1 Yıllık Dönem

58197-tcell1 TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

 

5 Yıllık Dönem

58199-tcell5 TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

 

BIST 100/ TCELL Rasyosu

 

Aşağıdaki BIST 100/TCELL Rasyosu, dağılımı, standart sapma seviyeleri, aralarındaki korelasyon ve bu korelasyonun frekansını görebilirsiniz.

 

Öncelikle korelasyondan bahsetmekte fayda var çünkü son 1 yıllık dönemde 120 birimlik korelasyon en düşüş yaklaşık 0,75 seviyesinde ve an itibariyle 0,9433 seviyesine bulunuyor ki bu aralarında aynı yönlü ve çok güçlü bir ilişki olduğunu belirtiyor. Bu durum aralarındaki rasyonun önemli sonuçlar verebileceğinin bir göstergesi olarak kabul edilebilir.

 

58202-tcell-main TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

 

Rasyoyu incelediğimizde geçen sene şubat ayından başlayan yukarı yönlü bir hareket olduğunu görebiliyoruz. Bu hareketin alt seviyesi yaklaşık 5800 seviyesinde bulunuyor. Bu seviye üzerinde kalındığı sürece rasyoda ilk etapta -1 standart sapma olmak üzere orta vadede bir yıllık dönemin ortalaması olan 6072 seviyesine doğru toparlanması beklenebilir. Bu durum gerçekleşirse BIST 100’ün TCELL’e göre daha iyi bir performans göstermesi beklenebilir.

Ancak yukarı yönlü trend kırılırsa -2 standart sapma seviyesine doğru düşüş başlayabilir. Bu durumda ise TCELL’in BIST 100’e göre daha iyi bir performans göstermesi beklenebilir. 

 

58203-tcell-rasyo TCELL Teknik Analiz ve BIST 100 Karşılaştırması

 

Analiz ile ilgili bilgi almak isteyenler Sanko Menkul Araştırma Bölümünü arayabilirler:

0212 410 05 98

01 Sep 2016

Parahaberi

Borsa , ekonomi ve finans alanında günlük , haftalık ve aylık altın , döviz , forex , borsa gibi piyasalarda içerik sağlayan , güncel önemli yerli ve yabancı ekonomik gelişmeleri okuyuculara duyuran borsa ve finans sitesidir.

Yorum Yap